borsa, materiale disponibile:

  • Efficienza e anomalie dei mercati finanziari: l’ultimo quindicennio in Italia.

    Autore: Simone Algisi

    Abstract: I mercati finanziari, ormai da molti anni, sono al centro dell’attenzione mediatica. Non passa giorno che non vi siano aggiornamenti sulla situazione internazionale delle borse. Tutta questa pubblicità, positiva (qualche anno fa) o negativa (durante gli ultimi anni), ha mano a mano coinvolto sempre più persone in questo settore. Le crisi che hanno colpito diversi milioni di investitori negli anni passati hanno intaccato fortemente la Efficient Market Hypothesis, teoria accreditata per la »

  • Le IPO dei mercati statunitensi: i costi per la quotazione sul NYSE e sul NASDAQ

    Autore: Simone Colombi

    Abstract: Metodologie di quotazione sui mercati borsistici americani di Nyse e Nasdaq. Livello dei costi di collocamento richiesto dagli underwriters rispetto al controvalore complessivo dell'offerta. »

  • Trading sul Forex: Analisi dell'indicatore Ichimoku Kinko Hyo e sua redditività a confronto con altri sistemi di trading.

    Autore: Pietro Froio

    Abstract: Trading sul mercato Forex: analisi dell'indicatore di analisi tecnica Ichimoku Kinko Hyo, verifica della sua profittabilità e confronto con altri sistemi di trading basati sulle medie mobili e sulla martingala. Il trading sui mercati finanziari è un attività a alto rischio che necessita di conoscenze tecniche e padronanza a reazioni psicologiche istintive non sempre facili da sviluppare. Il processo di maturazione di un trader è spesso il risultato di anni di studio e »

  • L’importanza dell’informazione all’interno dei mercati borsistici

    Autore: Luca Peroni

    Abstract: In questo lavoro si è cercato di analizzare il ruolo dell’informazione all’interno dei mercati borsistici e di spiegare quali sono i soggetti in grado di manipolarla per ottenere dei vantaggi competitivi rispetto ad altri investitori. Dopo una breve introduzione alla Borsa e al suo ruolo nel sistema economico si è poi passati a catalogare gli attori che operano in Borsa come insider, professionisti e semplici investitori e quali siano gli strumenti a loro disposizione per cercare di ridurre »

  • L’introduzione del Mercato Ibrido nel NYSE: effetti sulla qualità del Mercato

    Autore: Damiano Sciuto

    Abstract: Alla fine del 2006 il New York Stock Exchange introduce il Mercato Ibrido. Una analisi completa è stata condotta sulla scelta del NYSE di modificare il modo di negoziare, a partire dai motivi che lo hanno spinto ad introdurre questo nuovo Mercato Ibrido. Si fornisce inizialmente una dettagliata descrizione dei miglioramenti apportati sulla qualità del mercato e successivamente si analizzano alcune variabili che, all'introduzione dell'Ibrido, hanno portato ad una perdita dei vantaggi competitivi »

  • Il ruolo degli shock finanziari per il ciclo economico americano: due indicatori finanziari a confronto

    Autore: Claudia Porcellato

    Abstract: La tesi presenta un confronto tra due indicatori finanziari, per cercare di catturare l'impatto degli shock finanziari sul ciclo economico americano. Il primo indicatore utilizzato è spread, ovvero lo spread tra due tipi diversi di emissioni obbligazionarie. Il secondo indicatore finanziario è il Kansas City Financial Stress Index (KCFSI), sviluppato da Hakkio e Keeton. Esso è un indicatore sintetico composto da undici variabili economico-finanziarie. Quest'ultimo, ritenuto avere proprietà »

  • Finanza comportamentale: legami tra politica e mercati finanziari

    Autore: Corrado Bevilacqua

    Abstract: Obiettivo di questo lavoro è quello di esplorare le interconnessioni tra ciclo politico e ciclo economico, per evidenziare i principali risultati empirici analizzati nella letteratura finanziaria e le conseguenze che da tali risultati possono aversi sul comportamento degli agenti di Borsa. Il legame tra ciclo politico ed economico, inquadrato da un punto di vista scientifico, ha permesso di evidenziare i risultati di cui si è discusso in particolare nei due test proposti nell’elaborato. Il »

  • Reti neurali e finanza comportamentale

    Autore: Armando La Posta

    Abstract: L’autore della presente trattazione non ha la presunzione di voler redigere un manuale o una guida per chi deve e vuole avvicinarsi al mondo della finanza. Al contrario, l’obiettivo perseguito con la stesura di queste poche pagine è quello di analizzare alcuni aspetti in particolare di un mondo che è talmente ampio e tanto velocemente in evoluzione da risultare impossibile da descrivere efficacemente, da schematizzare e dal quale ricavarne un testo abbastanza esaustivo. Questo scritto intende »

  • La previsione nei mercati finanziari. Un confronto tra analisi tecnica, modelli econometrici e reti neurali.

    Autore: Franco Vaccari

    Abstract: L’idea di questa tesi nasce dalla mia ultradecennale attività di trader, in funzione della quale ho progettato il mio piano di studi e il mio percorso universitario e dalla quale ho tratto l’ispirazione per il presente lavoro. Obiettivi del lavoro: Il presente lavoro si pone l’obiettivo di indagare le modalità applicative e gli strumenti teorici coi quali tre diverse discipline (Analisi Tecnica, Econometria e Reti Neurali) affrontano il tema del financial forecasting e contestualmente, »

  • I derivati per la clientela retail: gli Outperformance Certificates di Sal. Oppenheim

    Autore: Antonio Orlando

    Abstract: Il processo evolutivo caratterizzante le proposte di investimento da parte di molte istituzioni finanziarie ad indirizzo della clientela retail ha prodotto l’affermarsi di una nuova classe di prodotti strutturati, i certificates, strumenti relativamente giovani che hanno preso piede molto velocemente tra gli investitori istituzionali prima e retail poi, avendo la prerogativa di replicare – linearmente e non – l’andamento di mercati lontani o poco accessibili ai risparmiatori a fronte di un »